บทความนี้ผมสรุปจากvideo How to Spot Leading Stocks in a Bear Market with 2-time U.S. Investing Champion Mark Minervini ครับ สามารถเข้าไปชมกันแบบเต็มได้ที่ https://www.youtube.com/watch?v=S0BaW2_PxwY
หลายคนบอกว่าการจะหาหุ้นนำตลาดได้ต้องรอให้ตลาดกลับมาเป็นขาขึ้นก่อน แต่จริงๆแล้วหุ้นจำนวนมากจะเริ่ม set up ก่อนที่ตลาดจะทำจุดต่ำสุด
96% ของหุ้นนำตลาดจะปรากฏตัวขึ้นเมื่อตลาดเป็นขาลง การฟอร์มตัวของหุ้นในช่วงนี้เป็นโอกาสที่ดีและเป็นช่วงเวลาที่ง่ายที่สุดในการหาหุ้นนำตลาด
เราต้องทำการบ้านตอนตลาดเป็นขาลงเพื่อที่จะสามารถทำกำไรเมื่อตลาดกลับมาเป็นขาขึ้น
Markมีจุดสังเกต 3 จุด เพื่อที่จะหาหุ้นนำตลาดพวกนี้ 3 จุดนี้เรียกว่า
1. Predictive
2. Coincident
3. Confirming
—————————————————————————————————————————–
1. Predictive เมื่อเทียบกับindex หุ้นนำตลาดจะเริ่มฟอร์มตัวเป็น VCP และ breakout ในขณะที่ตลาดเป็นขาลง หุ้นที่ breakout ในช่วงนี้จะแข็งกว่าตลาดมาก เหมือนกับลูกยางที่กระเด้งบนพื้น
ตรงpredictiveเราอาจจะกลัวมากแต่ก็ต้องกัดฟันซื้อ
—————————————————————————————————————————–
2. Coincident ตรงจุดนี้เรามักเจอ follow through day พร้อมกับindexที่ขึ้นมาจาก low ซึ่งเป็นสัญญาณที่ดีมากถ้าเราเจอหุ้นที่ breakout ขึ้นมาพร้อม follow through day
—————————————————————————————————————————–
3. Confirming เป็นช่วงเวลาของหุ้นที่ตามตลาด breakout ขึ้นมา จุดนี้จะเกิดขึ้นหลังจากที่indexกลับขึ้นมาซักพัก จะเจอหุ้นทำ VCP + breakoutเยอะมาก
เรามองหาอะไรในตลาดขาลง
1. หุ้นที่ลงต่ำกว่าตลาด ถ้ายืนอยู่ยิ่งใกล้ 52WH ยิ่งดี หรือถ้าลงต้องลงไม่เกิน 25% จาก 52WH
2. หุ้นที่ทำ base และอยู่ใน long-term uptrend
3. หุ้นที่มีการเด้งแรงตอนตลาดกำลังลง
4. หุ้น IPO ที่ breakout ออกจาก base
5. ภาวะที่ตลาดมีโอกาสที่จะกลับตัว ให้สังเกตดูว่าจะมีปริมาณหุ้นที่พักตัวทำ base และพร้อม breakout เพิ่มขึ้นมาก
Monitor the new high list in the bear market
—————————————————————————————————————————–
Look for the sore thumbs
หุ้นนำตลาดจะสวนตลาดคือทำ new high ระหว่างที่ตลาดทำnew low แสดงถึงความแข็งแกร่งของหุ้น หุ้นพวกนี้จะแข็งแกร่งมาก โดยที่จะพยายามยืนเหมือ 50MA
—————————————————————————————————————————–
Look for the fast rebound
หุ้นนำตลาดอาจทนแรงขายในตลาดขาลงไม่ไหว บางทีอาจจะหลุดกรอบหรือทำ new low เลยก็ได้ แต่หุ้นนำตลาดจะกลับมาทำ new high ด้วยความรวดเร็ว
ยิ่งกลับมา new highได้เร็วยิ่งแสดงถึงความแข็งแกร่ง บางตัวใช้เวลาแค่ 10 วัน ก็กลับมาทำ new high ได้
—————————————————————————————————————————–
The lead and rest
บางครั้งพฤติกรรมของหุ้นนำตลาดก็อาจทำให้เราอึดอัด เช่น ในตอนที่ตลาดเป็นขาลงหุ้นนำตลาดจะวิ่งขึ้นสวนตลาด จากนั้นก็พักตัว ระหว่างนั้นหุ้นตัวอื่นๆจะเริ่ม breakout ขึ้นมาบ้าง แต่หุ้นตัวนี้กลับออกข้าง ทำให้เราเข้าใจผิดว่ามันจบรอบแล้ว และอาจขายทิ้ง(ในกรณีที่เราถืออยู่)
แต่ความจริงแล้วเราต้องถือหรือเฝ้ามันต่อเพื่อรอให้มันไป ที่มันพักเป็นเพราะมันวิ่งนำออกมาก่อน และแสดงความแข็งแกร่งออกมาก่อนหุ้นตัวอื่น
—————————————————————————————————————————–
The failure Reset
หุ้นทำ base มาดีๆตอนตลาดเป็นขาลง สุดท้ายยืนไม่อยู่ แบบนี้เราก็ต้องเฝ้าต่อว่าหุ้นสามารถกลับมาทำ base ได้มั้ย อย่าเพิ่งเอาออกจาก watchlist เร็วเกินไป บางครั้งหุ้นก็สามารถกลับมาทำ base และ breakout ได้
สัญญาณกลับตัวของตลาดที่เราอยากเห็น
1. มีปริมาณหุ้นทำ base และพร้อมจะ breakout เพิ่มมากขึ้น
2. เริ่มสามารถทำกำไรได้จากการเทรด
3. มีสัญญาณการเก็บหุ้น
สัญญาณของตลาดที่เราไม่อยากเห็น
1. มีปริมาณหุ้นทำ base และพร้อมจะ breakout ลดลง
2. เวลาเทรดมีการขาดทุนติดๆกัน
3. มีสัญญาณการกระจายของ